Invertir en startups es como sembrar en terreno fértil pero volátil: si eliges bien, puedes cosechar rendimientos extraordinarios… pero también debes estar listo para que algunas apuestas no prosperen. Este tipo de inversión ha ganado popularidad entre quienes buscan diversificación, innovación y exposición a tendencias emergentes antes de que lleguen a los mercados públicos.

 

¿Qué es el sector de startups como inversión?

Las startups son empresas jóvenes, de rápido crecimiento, con modelos de negocio innovadores que suelen operar en sectores como tecnología, salud, fintech, sostenibilidad o inteligencia artificial. Muchas de ellas aún no cotizan en bolsa, por lo que invertir en ellas significa entrar en etapas tempranas como:

• Pre-seed o seed: primeras rondas para validar ideas.
• Series A, B, C…: rondas de crecimiento donde ya tienen productos o tracción en el mercado.
• Pre-IPO o venture capital tardío: startups más consolidadas antes de hacerse públicas.

Históricamente, este mercado estaba reservado para inversionistas institucionales o ángeles con grandes capitales, pero hoy hay formas más accesibles de participar.

 

Ventajas y riesgos de invertir en startups

Ventajas:

• Potencial de rendimientos extraordinarios: algunas startups multiplican su valor decenas de veces.
• Acceso a innovación de vanguardia: puedes ser parte del futuro antes de que se masifique.
• Diversificación sectorial: hay startups en prácticamente cualquier industria imaginable.
• Satisfacción personal: apoyar ideas disruptivas o con impacto positivo en el mundo.

Riesgos:

• Alta tasa de fracaso: muchas startups no sobreviven más allá de sus primeros años.
• Liquidez limitada: no puedes vender fácilmente tu participación, y el retorno puede tardar años.
• Dificultad para valorar: sin mercado público, es complejo saber si estás pagando un precio justo.
• Dilución: con cada nueva ronda, tu participación puede reducirse si no inviertes más.

 

¿Dónde puedes invertir si te interesa este sector?

Desde México y a través de GBM, no puedes invertir directamente en startups privadas desde la plataforma, pero sí puedes acercarte al ecosistema desde distintos ángulos:

Plataformas de crowdfunding (externas):

• Arcángeles, Play Business, Snowball.mx: plataformas mexicanas donde puedes invertir desde montos bajos en startups locales.
• Seedrs, Republic, WeFunder (USA): plataformas internacionales con startups de todo tipo.

Fondos de venture capital (acceso indirecto, vía GBM Advisory):

• Algunos fondos están abiertos a inversionistas acreditados o a través de vehículos estructurados. Permiten diversificar entre decenas de startups con gestión profesional.

ETFs y acciones relacionadas (Trading USA):

• ETFs como el Global X Disruptive Technology ETF (DTEC) o el ARK Innovation ETF (ARKK)** invierten en empresas innovadoras, muchas de las cuales fueron startups hasta hace poco.
• SoftBank Group (SFTBY): conglomerado con fuerte presencia en venture capital.
• Andreessen Horowitz, Sequoia y otros VC aún no cotizan, pero suelen tener startups que luego llegan a bolsa.

Participación en IPOs o SPACs:

• Algunas startups optan por salir a bolsa vía SPACs (empresas de adquisición con propósito especial), lo cual permite participar justo cuando dejan de ser privadas.

Invertir en startups requiere tolerancia al riesgo, visión de largo plazo y una mente abierta. Pero también puede ser una forma de diversificar tu portafolio con activos de alto crecimiento. Si te interesa explorar esta clase de inversión de forma estructurada y con asesoría, acércate a los expertos de GBM Advisory. Te pueden ayudar a evaluar alternativas, riesgos y complementar tu estrategia con innovación.